身边好多朋友买了友邦保险，为什么友邦年金险这么受欢迎？

身为专注于养老领域的保险经纪人，师兄研究了目前市场上55款养老年金险，输出了年金险相关内容达5万余字。

如果你对友邦年金险感兴趣，可以读一下这篇科普文，既帮你解析友邦年金险的几款年金险，也可以明白怎么看懂年金险？怎么计算年金险的收益率？买年金险有哪些坑要避？

首先，师兄选了4款友邦年金险，做成了思维导图，作为本文的框架目录：

接下来，我们就来分别看看友邦这4款年金险。

1、友邦友未来——纯养老年金

友邦友未来是一款纯养老年金险，产品简介写了确定利益，所以其收益是固定金额。

可以看到保险期限有三个选项：至80/85/105岁。

如果你选择保险期限至80岁或者85岁，这款年金险只能在80岁或者85岁前提供补充养老金，并不能完全覆盖长寿风险。（也就是人活着，钱没了的风险）

如果你选择保险期限至105岁，基本上就等于终身领取，也就是活多久，领多久了。

具体这款养老年金险怎么样？师兄举一个案例：

小姐姐，38岁，打算55岁起领取补充养老金，每月3000块，一年36000。

友邦友未来提供了一份保险期限至85周岁的计划书：

可以看到，红色框内是养老年金，每年36000，每月领3000（也就是基本保额）：

另外，85岁合同满期，还可以领取满期金3000（也是基本保额）：

盘点一下，38岁起每年交77289，连续交6年，总保费463734，从55岁起每月领3000，一直领到85岁，就是这份养老年金险的基本情况。

值得注意的有3点：

1、从55岁领取开始，友邦友未来的身故金 = 现金价值。

2、友邦友未来的现金价值相对较高，在保险期限内退保可以拿回较多的钱。

3、从IRR的角度来说，上面计划书到85岁期满的IRR是3.16%。

2、友邦创赢未来——年金险+万能险+附加险

可以看红线部分：该保险产品计划由年金险、万能险、附加险组成。

年金险负责提供固定的现金流（包括年金和满期金）；

上面的现金流转入万能险的万能账户，进行二次增值；

附加险提供风险保障，万一投保人身故，年金险需要缴纳的保费由保险公司承担。

那么这个产品计划的收益率会有多少呢？

我们假设每年缴费51015，连续缴费15年，从第5年开始每年收到的年金是50000，满期金是25000。

以上固定现金流的部分看下图左侧：

可以看到，固定现金流部分的收益率仅为0.24%。

所以，友邦创赢未来这个产品计划最后可以有多少收益率？

主要还是看万能账户（右侧图）的表现。

如果万能账户在保险期限内结算利率一直保持高位，最后这个计划的收益表现就会好。

当然，因为目前大环境利率下行趋势比较明显，师兄个人的估计会偏保守。

至于说这里的万能账户好不好？什么样的万能账户比较好？可以看一下师兄的另外一篇拙作：

3、友邦恒赢金生2020——分红险+万能险

可以看到，恒赢金生产品计划是由分红险和万能险组成。

这里的分红险，也就是《友邦恒赢金生（2020）年金保险（分红型）》合同里提供了三块收益：年金、满期金和现金红利。但是，因为满期金要105岁才能拿，实际上就是年金和现金红利两项。

年金代表的固定现金流可以看下图：

可以看到，单纯依靠年金（固定收益部分），到87岁刚刚回本。

所以产品的收益率，很大程度起决于现金红利、万能险的二次增值有多少。

而这两块都是浮动收益，受到目前利率下行趋势，未来有较大的不确定性。

4、友邦稳赢未来——年金险+两全险+投连险

可以看到，类似创赢未来、恒赢金生，只要名字是保险产品计划，就不是简单的年金险产品，而是一系列保险组合。稳赢未来产品计划是由年金险、两全险和投连险组成。

这里的年金险完全是固定收益，相当于提供一个稳定的现金流，定投到投连险里面；

两全险一方面是阶段性的身故保障，有杠杆效应，另一方面65岁被保险人继续生存，可领满期金；

最后，投连险相当于你把年金和满期金都交给保险公司去投资了。

产品结构可以看这张图片：

投连险通过稳定的年金输入，相当于获取了长期定投资金来源，利用长期投资、纪律投资、机构投资来获取财富增值。

但是师兄必须提示你的是：

投连险的投资风险由投保人承担，完全有可能亏损，甚至有可能亏损到0。

那么，你可能会问：投连险具体是投资到哪里去呢？

师兄帮你整理了一张表，可以参考一下：

可以看到，你有5个账户可以选择：

① 货币市场投资账户，相当于把钱投到货币基金，预期收益率低，但是波动也小。

② 稳健组合投资账户，权益资产（股票、基金）占比最高可以达到50%，预期收益率变高，同时账户价值的波动明显上升。

③ 优选平衡、增长组合和内需精选，权益资产占比更高，风险波动更大，当然预期收益率也更高。

具体选哪个账户，资金比例怎么分配，完全由你自己安排的。

这里给你参考一下友邦不同投资账户历年来的投资收益表现：

可以看到一个有趣的地方：

增长组合的投资风格理论上比优选平衡更激进，但是截止到目前的年化收益率反而不如优选平衡。

所以说，投资是存在不确定性的，不是说你投资风格激进，你得收益就一定比我高。

师兄个人认为，如果你比较保守，希望钱是确定必须有的，那么投连险可能不太适合你。

以上，就是师兄列举的4款友邦年金险，不知道你有没有看懂？

这里再给大家补充几条实用的年金险选购建议：

1、演示利率再高，只要是不确定的，比如分红或者万能账户收益，就有可能拿不到。

2、年金险退保要看现金价值，如果现金价值偏低，退保就不划算。

3、万能险退保要看合同，比如约定每年提取不能超过总保费的20%，取钱就会不方便。

4、万能险关键是看保底利率，也就是最低保证的收益率，结算利率未来大概率会降低。

5、万能险会在保险公司官网公示结算利率，分红险的历史收益有多少，目前还够不透明。

6、 年金险到手的真实收益率有多少，要计算IRR，具体怎么计算可以看这篇。

7、根据你自己的需求而不是跟风来配置年金险，这样买了以后不会后悔。

8、通过适度比较，你会发现有可能多领10万、20万，多了解再购买，不容易买了就会后悔。

以上内容，如果觉得还不错，还请点赞支持！谢谢！

我是友邦的顾问，我来回答一下您的问题！

先抛开公司，我们单独来看年金产品，为什么保险公司会有这样一款类似于理财的产品，为什么保监会同意让保险公司来售卖这种“理财产品”？因为，年金险的本质还是以保障为主，保障的是什么呢？是“钱”。

很多人都把年金险跟其他渠道的理财产品进行对比，比如银行的定期存款，短期理财、基金甚至证券、股票。其实，如果您在考虑年金险的同时做这些对比的话，我个人是不建议您考虑配置年金产品的。因为年金产品的功能不在收益上，它的功能是通过一种类似强制性储蓄的动作，来解决未来一段时期后的现金流的使用需求，在此基础上通过时间复利来实现一定增值。

所以说，年金就是一种存钱的方式，并且通过合同约定达到保值和实现收益，解决的是未来一段时间后的现金流使用需求，其重点不在收益上！！这里面我们细看几点：

1、年金险收益分为两部分，一个是合同明确注明的收益，还有是不确定的分红。这个不确定的分红，才是产品差异的关键！当然，在现阶段产品收益的演示上，看起来各家公司好像差异不大，但实际上最后客户每年能不能拿到演示的收益，是未知的，合同中也写明了分红收益是不保证的。那该怎么看呢，一个途径就是去各个公司官网查询，每个公司的产品实际分红情况是在官网上能够查到的，虽然历史不能代表未来，但历史数据应该是一个很有分量的参考，如果一个公司的历史分红都达不到演示给客户的，那怎么保证未来能给到客户呢？所以，一个历史就经营稳健的公司，会不会是一个更好的选择呢？

2、年金解决的是未来的现金流使用需求，这个未来往往是很长一段时间之后的，十几年、几十年！那么我们把未来托付给一个什么样的公司，我们才放心呢？是不是那种可以持续稳健盈利的公司，会是更好的选择呢？

3、配置年金毕竟也是家庭财务规划的一个重要的事情，面对财富规划，我们是不是需要一个专业的、靠谱的、并且能够跟客户自身阅历能够有一定匹配度的顾问来沟通呢？这样的保险顾问很多公司都有，但是什么样的公司更多一些，更让客户能够信任呢？那应该是在保险顾问招聘、培训上都有很多投入的公司，以及公司的经营理念是真正在做保险的公司。而友邦一直以来都致力成为客户最信赖的保险公司。

4、最后，产品设计上，很多公司的年金险都说几年之后回本、返还本金之类的，在产品上努力的像短期理财靠齐，看起来好像收益不错，也保本，但是这已经背离了年金的初衷，我们配置年金，解决的不管是孩子的教育还是未来的养老，都是很多年之后的事情，如果在意短期收益，其实真的不如去看看理财产品。而一直坚持产品设计的初衷功能，而不被市场上的短视现象影响的公司，相信也是真的在替用户解决真正的需求！

以上三点，最后导向的公司就是：专业、经营稳健、持续盈利能力强、具备优质的顾问团队、有良好的经营理念的公司！这样的公司应该会有一些，但是友邦却是可以确认的就是这样的公司。

说到最后，可能也真的是因为我是友邦的顾问，感觉上还是有很多主观情感在里面了，不过，也没办法，因为我们友邦的顾问都是真心的认可友邦的！只是希望这些解答，能够解决楼主的问题。