即期年金和延期年金有什么区别?

之前叨叨了很多年金内容，我们一部分读者/听友对被动现金流作用的体会应该是相当到位的，懂行程度秒杀从业不久的保险业务员估计都不在话下。

回顾：年金险内容合集

不过咱们平时说的比较多的基本是养老金、教育金，对于即期年金倒是讲的不多，但即期年金其实非常能体现年金的功能性，也是我们特别喜欢的一类产品，今天咱们就来讲点「新鲜」的，关于即期年金险内容

即期年金与养老金、教育金的区别：

它们都是年金险，只是根据释放现金流的时间不同，被划分成不同作用的年金：十八岁左右释放现金流的叫教育金、五六七十岁释放现金流的是养老金。

即期年金则是最快第5年就开始释放现金流了，最显著的特征就是：快！

有些产品还能选择第7、10、20年的时候领取（我们也会更青睐这种领取时间设计更多元的产品） 所以如果你对年金险释放现金流的需求，是一个与教育金或养老金都不沾边的年纪，那不妨可以重点了解下「即期年金」。

最近这几年，年金险的热度持续增高，在我看来，年金险最「香」的地方可不是复利增值什么的，而是：现金流本身、现金流的确定性以及自动释放现金流的过程。这几个特性共同成就了年金保险作为金融产品的「独一无二性」。

选择教育金、养老金或者即期年金，本质上体现的都是我们在不同时期对被动现金流的需求：我想在哪个阶段每月/每年会有新的钱进账，我就选择能在对应期间开始释放现金流的产品。

这也是即期年金最妙的地方：比起教育金和养老金起领时间的固化性，它相对灵活许多，能适应更多样的需求，也更能做到「因需赋形」——可根据自己的情况定制属于自己的「现金流计划」。

也正是因为它的可千变万化，即期年金的使用场景不像养老或教育金那样具有大众普适性，而是更加私人和个性化，今天就先和大家分享几个遇到的真实案例。

PS：话先说在前面，看的过程中，你可能会质疑案例主人公的某些想法或决策，但我们喜不喜欢或者理不理解不重要，人家深思熟虑后的选择必然有ta的理由。

讲案例也并非是想证明合理性，而是辅助大家了解市场需求，以及思考更多的可能性。

案例一：临退休老人的「养老新选择」

这是我前几年经手过的一位客户，就叫她A姐吧。

A姐的母亲很早就去世了，靠父亲在工地辛苦劳动，把她和弟弟二人给拉扯长大了，如今姐弟二人都有一份不错的工作，两人也都是孝顺善良的孩子，于是希望父亲辞去工作，或者换一份轻松的工作。

可是父亲很固执，依然坚持去工地上班，A姐很不理解，又担心父亲身体支持不住那么劳累的工作，又心疼又生气。

直到有一天父女俩一起喝了点酒，在酒精的作用下，父亲才终于吐露了真实的想法：原来这么多年，他也给自己攒了点钱，大概三十来万，本想靠着这笔钱颐养天年，但前几年光生了场病就花了两万多，这件事也让他觉得攒的这些钱可能是不经花的。

再加上年轻时没交社保，他对未来开始有了「养老焦虑」，就想趁现在身体还算硬朗，好多挣点钱。

A姐就表示，我和弟弟完全有能力养你，你没必要这么累，父亲却说我难道还能跟你们一辈子么，以后每天都找你们伸手要钱？就算你们愿意，你们成家后，另一半也愿意？不会嫌弃我？然后再因为这个小看你们？还是自己的钱花起来自在。

父亲的这番话也让A姐更加正视他的养老问题了。

在我这里了解到【终身年金险】后，A姐觉得这是个能帮父亲解决养老焦虑的产品：终身现金流能缓解父亲对于存款会「坐吃山空」的担忧，且年金险是自动派发的，还能避免父亲伸手找自己和弟弟要钱的尴尬心理。于是和弟弟一合计，打算凑钱给父亲买份养老金，想让他六十岁左右就能从保单里领钱。

可A姐父亲当时已经54岁了，买过养老年金的朋友应该知道，很多养老金产品对年纪偏大的老人的「缴费年限」和「起领时间」是有限制的，当时A姐父亲能买的养老金产品里，最早都要到70岁才能领取，无法满足A姐的诉求。

直到后来发现了一份即期年金，最快第5年就可以领取。三人一商量，都对这个产品很满意，然后姐弟二人凑了钱，再加上父亲自己的钱，爽快地投保了。

投保计划是这样的：每年缴18W，交3年，第5年（59岁）领取，一直领到身故为止。由此实现只要活着就可以每月领取年金的诉求，让父亲有每月都有钱入账的安全感。

稍微了解点年金的朋友应该会懂：交3年，第5年就领取，意味着几乎没有积累期，那想来领取的年金不会多。确实如此，印象中，也就月领1500左右的水平。

那时候，我对年金险的认知水平还比较「浅薄」，做完利益演算表后，还期期艾艾地对A姐说：姐，这个领取时间太快了，所以金额有点低啊，你估计会看不上.......

结果这位姐姐比我洒脱，问了个身故怎么赔付的问题后，爽朗一笑：还行还行，反正不亏，要真看收益的话，我也就不来问你了，你们保险的收益我也看不上，它能解决我的问题，解决我爸的问题，就够了。

收到过很多次关于，如何给已经五六十岁的老人配置养老金的提问，且不少人的诉求是尽量能早点领，毕竟年纪也摆在这了。

可很多养老金对投保年龄和起领年龄是有一定限制的，于是，对于无法通过养老金完成目标的人而言，即期年金就是个很好的解题思路了。

但有得必有失，早领的「代价」就是每年的领取金额比较少，所以它注定不是个人人都会满意的解题思路，

不过认不认可，满不满意倒不重要，重要的是，你对这笔钱的定位到底是啥？这笔钱的使命或者说目标又是什么，想清楚这些后，才知道还有没有其他的方案可选呀。

PS：这个案例里把一部分存量资产转化为现金流的思路也很值得借鉴。

案例二：提前退休计划的好帮手

常见养老年金的领取时间都是55或60岁开始的，那如果想要45或者50岁退休呢？

先别认为这种要求不合理，觉得什么不延迟退休就不错了，怎么还有人想提前退休，咱们这里讲的「退休」是指不用依靠工作收入去生活的状态，而不是领取社保养老金的法定退休时间。

相关阅读：这场席卷全球的FIRE运动，你敢加入吗？

直白点说，影响我们能否退休的因素，其实主要还是「钱」，如果钱到位了，三十岁就告别工作，步入「养老」阶段也不是不可能。

之前接触过一些高收入人群：因为风口或机遇，短短几年就赚了大部分人几十年年才能积累到的钱，但对身体和精力的透支也很快，也没啥再进一步的野心了，只想再积累点财富，然后就彻底FIRE。

比如我的一个朋友小美：几年前因为一条突然爆了的抖音视频，从此走向抖音达人之路，收入不菲，妥妥的小富婆一枚。

不过这位富婆的却表示，她一定要在孩子上初中前赚到XX钱，然后就彻底「隐退」，在家专心地相夫教子（这里没有物化女性的意思，每位女性都有选择的自由，可以选择在工作里熠熠生辉，也可以选择在家庭中发光发热，我们尊重每位女性的选择）

为此她也做了不少努力和规划：拍更多视频赚更多钱、每个月都做强制储蓄、买基金买理财、买即期年金等等

她投保了一份第15年开始领取的年金，同时附加了一个万能账户，想着如果用不上，年金进入到万能账户里面还能再复利增值。

这份即期年金带来的保障就是，15年后，哪怕她不工作，每年依然都有「收入」。（讲到这，想到之前经手过不少丈夫给做全职妈妈的妻子买即期年金的，大概也是出于给安全感的心理吧。）

PS：没人会因为买了份即期年金就能提前退休的，这里请注意不要混淆因果关系，能让我们提前退休的是之前的积累，存量资产才是底气，而不单单是一份年金保单。

即期年金的现金流给予我们的是，每月/年都有进账，不用担心存量坐吃山空的安全感。如果想全指望即期年金的现金流生活，成本也不一定是我们能承担得起的。

案例三：为子计深远的工具之一

这个案例之前也说过，是来自关哥知识星球里一位球友的提问

想给小孩买一份年金，希望他40岁可以开始按月领钱，麻烦帮忙挑个产品，主要目的是希望将来孩子人到中年万一工作方面不如意，不要焦虑，不要压力那么大。

这个问题的本质其实是「看中年金险的被动现金流，但对领取时间的诉求比较特殊」

关哥的回复如下

1、这个需求就是个年金，难点在于开始领取的年龄不上不下的。养老年金要50以上，教育金没这么长；

2、增额终身寿部分满足，但不是现金流；

3、巧了，某家保险公司最近出了个产品，就是个即期年金，开始领取的时间有突破，保单5/10/20年开始领取都可以；

4、以你的要求倒推，孩子17周岁，第20年也就是37岁开始领。特点是领终身，现金价值高，回本快。投保人权利在自己手里，但保单可以自动完成给孩子钱这个流向。

这里其实也体现了即期年金用作代际传承时的一个优势，就是它的可控性

我想给一个人钱，但担心直接给钱会产生这样那样的问题，于是通过年金：我是投保人，我的孩子是被保人，在这个赠与的过程中，我依然保留了对这笔资金的控制权。

即期年金好比是一个水龙头，每年打到被保人账户里的钱就像水龙头里的自来水，但是拧水龙头的权利一直在我手上，当我发现孩子拿这笔年金去做什么不好的事情，或者ta可能是个白眼狼时，我可以随时关上这个水龙头（选择年金累计生息，而非现金领取），或者干脆退保，退回现金价值。

所以它本质有「投保人向被保险人的资金所有权的让渡」，但这个让渡，不是即刻完成的，而且以现金流的形式一笔一笔让渡。这种让渡只需要「投保+一次申请领取」不需要其他手续，但这个让渡又可以随时收回，比如设置保单「生存金累积生息」，和「退保」。这样就保留了长期的主动权。

当然，如果是不希望保留这个主动权，还可以安排「出钱人和投保人」分离。

以上。

其实即期年金的使用场景远远不止以上这些，毕竟人生中需要现金流的场景可太多了是不是

这篇也只是先「抛个砖」而已。

PS：知乎不常在线，有问题需要咨询的话欢迎移步“关哥说险”公众号。

即期年金和延期年金最大的区别，就在于费期和领取期之间，是否有一个年金期间以上的间隔。

即期年金缴满合同约定的金额后，下一个年金期间即开始按年领取，一般来说，大部分即期年金体现为一次趸交全部金额，再分期领取。

而延期年金金额缴满后，还会有一段时间的等待期，比如30岁购买，缴费20年，50岁缴满金额之后，按合同约定到一个固定年岭6065岁，或约定法定退休年龄后，再开始领取。