國產機繼續崛起，小米新品賣爆了！
根據官方戰報，前日正式首銷的小米14系列開售5分鍾的銷量，是上代小米13系列銷量的600%。首銷4小時（10月31日20時-24時），就刷新了四大電商平台近一年國產手機「首銷全天銷量及銷售額」記錄。此外，京東平台數據顯示，小米14超iPhone 15 Pro首銷量，打破了平台最近一年來的單品銷售紀錄。
盤面上，11月2日，港股的小米集團（01810.HK）大漲6.05%收報15.08港元/股，創去年4月份以來的新高，公司市值達到3774億港元。
A股方面，相關產業鏈個股亦大漲，朝陽科技（002981.SZ）漲10%，統聯精密（688210.SH）漲超7%，卓翼科技（002369.SZ）等跟漲。
國產機力壓蘋果，消費電子復蘇超預期
此前，華為的Mate60系列手機橫空出世，銷量不斷攀升，據媒體報道，華為明年智能手機出貨量目標為1億部，較此前預期增長40%。
近日的小米手機再添一把火，不只是線上數據亮眼，線下的小米之家更是人山人海，購機排隊的場景再次出現，據網友爆料，首銷第一天很多線下店也是「一機難求」，有些店的隊伍排到一半就沒貨了，只能被迫接受預定。
這下「雷佈斯」估計樂開了花，也難怪看到盧偉冰發微博說出差回來就去車間打螺絲，國產機崛起的大趨勢正在被印證。
消費者終究是理性的，以小米14、華為mate60系列為代表的國產高端旗艦機的銷售火熱，本質上還是「產品過硬」，無論是硬件還是軟件，都有實實在在的提升。
以小米14為例，其中的小米自研澎湃OS系統、自研龍晶玻璃等一系列核心技術的應用落地，還有小米澎湃雙芯電力系統、環形冷泵散熱系統、全等深微曲屏、C8低功耗屏幕材質，以及移動影像領域Summilux鏡頭再到無級可變光圈、全新專業高動態影像傳感器以及把存儲中的預留空間用算法拿出來，類似這種微創新有不少，而考慮到小米14系列3999元的起售價，客觀的說，頗具性價比。
難怪「雷佈斯」表示小米14對標就是iPhone 15 Pro，而小米14 Pro對標的是iPhone 15 Pro Max。
值得一提的是，近期蘋果iPhone 15 Pro由於扛不住銷售壓力，在雙十一期間進行官方降價，國產高端旗艦機步步緊逼蘋果，真的是「三十年河東三十年河西」。可見，蘋果的鐵桶江山也並不是那麽高不可攀，作為智能機的霸主，以往那種擠牙膏式升級也能賺的盆滿缽滿的日子怕是一去不復返了。
今年上半年，小米交出了一份漂亮的成績單，公司實現營收約1268.3億元（人民幣，下同），同比減少11.6%，而上半年公司的經調整淨利潤約為83.7億元，同比增長69.5%，在消費電子寒冬的背景下，公司業績呈現出了逆勢上揚的韌性。
更可喜的是，小米旗下涵蓋智能手機、IoT與生活消費品和互聯網服務三大業務，這三大板塊的毛利率在上半年均實現了同步提升。
三年前，小米就正式確立了高端化發展戰略，不過隨後推出的小米11、小米12兩款高端機型，市場反饋不佳，甚至一度拖累了小米的業績表現，公司陷入迷茫，投資者質疑聲不斷。
好在去年小米13系列智能手機發佈後，在口碑和銷量上均收獲了不錯的市場反饋，而近期小米14的火熱，繼續刷新了不少人的認知，公司穩打穩紮，高端化路徑迎來了階段性的突破。
前段時間，小米提出死磕「高端」的戰略規劃，表示未來5年時間里，小米將投入1000億元進行技術研發。
產業鏈上遊蓄勢待發，業績反轉可期
華為、小米如此「能打」，帶動了智能機的復蘇趨勢。申港證券認為，中國智能手機市場出貨量有望在2023年第四季度迎來拐點，實現近10個季度的首次反彈。
消費電子產業鏈掀起了一波備貨熱潮，上遊的供應商也跟著「吃香的喝辣的」。
此前，華為已經向供應鏈追加了足夠數量的訂單，部分手機的零部件國產化率提升至90%以上。而小米14系列手機除了SoC之外的大部分核心零部件，多數也已實現國產化替代，後續隨著銷量的上漲，相關供應商訂單有望超預期。
隨著國產化率的提升，上遊消費電子、半導體供應鏈的企業參與度亦不斷提升。
業績方面，A股三季報披露已落下帷幕，總的來看，消費電子板塊表現可圈可點，復蘇態勢明顯。
如歐菲光（002456.SZ）第三季度實現營收45.05億元，同比增長47.75%，實現歸母淨利潤0.54億元，成功扭虧為盈。知情人士透露，華為手機Mate60系列，歐菲光攝像頭模組全部參與供應，並佔絕大部分份額，歐菲光在南昌的工廠這半年新招了幾千人，增加了很多產線，正快馬加鞭的趕工。
還有韋爾股份（603501.SH），作為本土CIS龍頭，今年第三季度實現營業收入62.23億元，同比增長44.35%，實現歸母淨利潤2.15億元，同比大幅增長279.61%，營收、歸母淨利潤雙雙錄得正增長。
同為CIS賽道的思特威（688213.SH）、格科微（688728.SH）也在此次的優等生陣列中，且兩者的業績軌迹與韋爾股份類似——前三季度業績下滑，但第三季度大幅回升。
此外，匯頂科技（603160.SH）、卓勝微（300782.SZ）、唯捷創芯（688153.SH）等第三季度業績亮眼，與上述情形也較為類似。這背後均折射出消費電子下遊需求的回暖。
結語——
小米14的表現搶眼，或意味著消費電子板塊最苦的時期已經過去，大量中國供應鏈廠商有望迎來希望的曙光。
