江尚紅本是游擊隊隊長，與張寄生在戰火中成婚，面對日本侵略，二人成為間諜，混入廣州。寄生當上粵劇名伶以收集情報，發現另有其他組織的間諜，流亡的清朝遺孤潛伏廣州，更重遇舊情人周細雞。細雞已是另一組織的間諜，對情敵兼敵方間諜的尚紅恨之入骨，但面對國難，終放下私怨，共同抗敵。不同背景立場的各路人馬聚集廣州，目標都是身系清朝黃金寶藏秘密的鈴木一雄，尚紅要擄走鈴木之際，卻發現自己與鈴木擁有一模一樣的相貌....