【新聞點評】「何伯」不如買年金

76歲「何伯」再婚事件續惹全城「食花生」，正如本欄上周在〈76歲阿伯的婚戀自由〉一文指出，這場風波其中一個重點關乎「道德兩難」問題。一方面，「何伯」的兒女擔心他被騙，以防萬一先調走聯名戶口裏450萬元現金；但另方面，「何伯」作為神志清醒的喪偶長者，應該有婚戀及運用個人財產的自由。有財務界人士建議，「何伯」可考慮用450萬元購買「香港年金」，換取每月3.44萬元收入直至「兩腳一伸」，足夠「風流快活」，並能避免「人財兩空」。

「何伯」事件堪稱香港近日最受普羅大眾熱議的話題，事緣這位76歲老翁原本是一個報販，與元配妻子育有5名子女，但其髮妻於數年前過身；「何伯」後來在鄰近街市結識了一名來自內地、現年46歲的女子，雙方甚為投契，女方又經常「煲靚湯」給他飲，二人相識兩個幾月便「閃電結婚」。

不過，「何伯」5名子女強烈反對這段「黃昏忘年戀」。他近日準備從銀行戶口調動100萬元給「新何太」投資香港飲食業，卻赫然發現幼女已搶先從聯名戶口調走450萬元，只剩下4000餘元。

正因如此，「新何太」向電視台《東張西望》節目報料，擬以受害者姿態控訴「何伯」5名子女不孝。但基於種種原因（包括兩人年齡相差30載、「新何太」來自內地、她滿身珠寶及名牌手袋等），在節目播出後，全城輿論幾乎都站在「新何太」對立面，大部分人力撐「5名子女做得好」。

輿論之所以這麼一面倒，皆因「情感騙案」近年頗為常見，尤其人們不怎麼相信一個46歲女子會真心愛上76歲老翁。站在5名子女角度，他們可能很擔心父親被騙走畢生積蓄，遲早「人財兩空」晚景坎坷，故此「先下手為強」調走450萬元，此舉被視為大快人心。

保障晚年「風流快活」

惟從另一角度看，正如93歲的澳洲傳媒大亨梅鐸將於下月「第五次結婚」，76歲的「何伯」神志清醒，在晚年也應有追求婚戀的自由，況且感情關係很難斷定「誰騙誰」。從法律角度看，聯名戶口的450萬元若屬其畢生積蓄，他亦應有權自由運用；即使他花光金錢換來黃昏之年一段快樂時光，外人也無從置喙。

換言之，這場風波關乎一種「道德兩難」，雙方立場皆有道理，這亦是今次事件受熱議的原因之一。上周文章見報後，有財務界人士向筆者表示，「何伯」其實很適合購買年金產品（annuities），既可保障晚年「風流快活」，更能在相當程度上拆解「道德兩難」問題。

以外滙基金旗下香港按揭證券公司推出的「香港年金計劃」為例，若在該計劃官網上的計算機輸入「何伯」的歲數（76歲）和認購金額（450萬元），便可得出他在認購後每月能獲取3.44萬元現金收入，直至百年歸老為止。

事實上，年金的概念跟「逆按揭」相似，其模式建基於認購人首先付出一大筆款項，藉此換取每月「細水長流」收入直至去世，因此認購人「愈長命」理論上就「愈着數」。

子女毋憂老父積蓄被花光

不少人會覺得，「何伯」如果用450萬元認購「香港年金」能獲得每月3.44萬元收入，相當於年化回報率9.2%，貌似非常「抵玩」。然而這跟認購人的年齡有直接關係，例如根據「香港年金計劃」計算機，一個60歲人士同樣認購450萬元年金，每月收入只得2.33萬元，較「何伯」低32%，箇中潛台詞是76歲人士的「收錢」總年期將比60歲人士短一大截。

無論如何，「何伯」假若每月有3.44萬元「落袋」，足夠他與「新何太」享受優游退休生活有餘，除了日日煲靚湯，還可每月北上大灣區旅遊一兩次。另方面，其5名子女亦毋須擔心老父被「花光積蓄」，因涉事的450萬元現金已變換為年金權益，任何人都取不走。

退一步看，即使「新何太」真的是「情場女騙子」，看上「何伯」完全為錢，一旦「何伯」用450萬元認購年金後，她已不可能「一炮過」吸走男方的錢。相反，「新何太」或許要煲多些靚湯，悉心照料「何伯」，確保他長命百歲，在這棵「搖錢樹」身上享最多利益，而這在某程度上不啻為一個美滿結局。

當然，購買年金產品也有相應的缺點和風險，包括不利於遺產傳承（一般而言，認購者身故時，累計領取收入如果未及已繳金額之105%，其親人可獲得餘款；但認購者若已領取已繳金額之105%以上，在過身後其親人將不獲分配收入）。因此，在歐美成熟市場，中產階層長者往往把財產分為三大部分，一部分預留予後代作遺產，另一部分購買年金保障自己晚年生活。

此外，購買年金最值得擔心的風險是通脹高企，以「何伯」個案為例，萬一香港未來十多年物價飛升，屆時每月3.44萬元收入未必足以「煲靚湯」和去旅行，晚年或須節衣縮食，貧賤夫妻百事哀。財務顧問通常建議長者使用「年金計算機」衡量認購金額時顧及通脹因素，預留一定緩衝。同時，上文提到把財產分為三大部分，第三部分正是用於「抗通脹」投資，包括購買公用股、房託基金等。

講到底，年金在香港屬於相對較新事物，按證公司的「香港年金計劃」於2018年才面世。該公司不妨考慮邀請「何伯」夥拍藝人李龍基擔任「香港年金」代言人，相信有助更多市民了解年金產品，有機會造福長者退休生活。